Fazia mais de 39 graus no Rio de Janeiro no \u00faltimo domingo, 24, muito acima da m\u00e9dia de 26 graus para a temperatura m\u00e1xima na cidade para essa \u00e9poca do ano. Executivos vindos de toda a Am\u00e9rica Latina estavam preparados para o calor de ver\u00e3o em plena primavera, mas n\u00e3o tanto. “N\u00e3o \u00e9 sempre assim, certo?”, perguntou um deles ao Broadcast.<\/p>\n
A onda de calor, que aconteceu n\u00e3o apenas no Rio mas em boa parte do Pa\u00eds, refor\u00e7ou um dos temas principais da 38\u00aa Confer\u00eancia Hemisf\u00e9rica de Seguros (Fides), prevista h\u00e1 mais de um ano e que levou boa parte do mercado segurador latino americano ao Rio: o impacto das mudan\u00e7as clim\u00e1ticas sobre o mundo e tamb\u00e9m sobre o setor.<\/p>\n<\/p>\n
Foi uma coincid\u00eancia, mas uma coincid\u00eancia que est\u00e1 acontecendo cada vez mais frequentemente”, disse o presidente da Confedera\u00e7\u00e3o Nacional das Seguradoras (CNSeg), Dyogo Oliveira. “Fen\u00f4menos que aconteciam com uma certa frequ\u00eancia est\u00e3o acontecendo com uma frequ\u00eancia maior e tamb\u00e9m com uma severidade maior.”<\/p>\n<\/p>\n
No continente americano, as perdas para as seguradoras com a mudan\u00e7a do clima s\u00e3o reais. No Caribe, tradicional rota de furac\u00f5es, as mudan\u00e7as na temperatura dos oceanos est\u00e3o deixando as tempestades mais intensas. No ano passado, o furac\u00e3o Ian, que passou pela regi\u00e3o caribenha e tamb\u00e9m pela Fl\u00f3rida, nos Estados Unidos, se tornou o terceiro que mais gerou preju\u00edzos na hist\u00f3ria: cerca de US$ 115 bilh\u00f5es.<\/p>\n<\/p>\n
A resseguradora Swiss Re estimou que desse montante, at\u00e9 US$ 65 bilh\u00f5es estavam cobertos por seguros. Isso tornava o Ian a segunda maior perda da hist\u00f3ria para o mercado, atr\u00e1s somente do furac\u00e3o Katrina em 2005.<\/p>\n<\/p>\n
No Brasil<\/b><\/p>\n<\/p>\n
O Brasil n\u00e3o tem furac\u00f5es, mas tamb\u00e9m \u00e9 afetado. Entre meados de 2021 e o come\u00e7o de 2022, a ocorr\u00eancia do fen\u00f4meno clim\u00e1tico La Ni\u00f1a levou a uma seca na Regi\u00e3o Sul do Pa\u00eds que gerou perdas em uma s\u00e9rie de safras agr\u00edcolas. O resultado foi que os pedidos de indeniza\u00e7\u00e3o no seguro rural saltaram de R$ 7,2 bilh\u00f5es em 2021 para R$ 10,5 bilh\u00f5es no ano passado. No “seguro do seguro”, o resseguro, passaram de R$ 2,2 bilh\u00f5es em 2021 para R$ 5 bilh\u00f5es.<\/p>\n<\/p>\n
“Foi a primeira vez que o Brasil teve market loss, que \u00e9 uma perda de bilh\u00f5es em que todo mundo \u00e9 afetado”, disse o CEO de resseguros para o Brasil da empresa de gerenciamento de riscos Aon, Ant\u00f4nio Jorge Rodrigues. “Isso fez com que o mercado abrisse os olhos [para os impactos da mudan\u00e7a clim\u00e1tica].”<\/p>\n<\/p>\n
O diretor para seguros da Fitch Ratings no Brasil, Alexandre Chang, afirmou que outros eventos come\u00e7am a mostrar os efeitos que a crise clim\u00e1tica pode ter no Brasil e no mercado segurador. “No Sul do Brasil, alguns eventos que n\u00e3o se via com tanta frequ\u00eancia, como ventos e inunda\u00e7\u00f5es, se tornaram mais frequentes.”<\/p>\n<\/p>\n
Na vis\u00e3o da ag\u00eancia de classifica\u00e7\u00e3o de risco, o Pa\u00eds ainda n\u00e3o se tornou um mercado catastr\u00f3fico, mas os efeitos da mudan\u00e7a clim\u00e1tica s\u00e3o ineg\u00e1veis. “A mudan\u00e7a clim\u00e1tica j\u00e1 est\u00e1 tendo efeitos ao levar os eventos catastr\u00f3ficos a zonas que n\u00e3o eram, como Brasil, Argentina, Uruguai e Col\u00f4mbia”, disse o diretor s\u00eanior de seguros na Am\u00e9rica Latina, Eduardo Recinos.<\/p>\n<\/p>\n
Mais um ano<\/b><\/p>\n<\/p>\n
As perdas causadas pelo aumento da temperatura do planeta acontecem em um momento em que o mercado de seguros lida com pre\u00e7os mais altos. \u00c9 o que o setor chama de endurecimento, ou hard market: por escassez de capital, os pre\u00e7os cobrados nas ap\u00f3lices ficam mais altos, a cobertura cai ou ambos.<\/p>\n<\/p>\n
Rodrigues, da Aon, afirmou que um conjunto de fatores explica esse contexto: a pandemia da covid-19, a guerra da Ucr\u00e2nia e a alta da infla\u00e7\u00e3o em todo o mundo a partir do ano passado, levou os bancos centrais a aumentarem os juros.<\/p>\n<\/p>\n
O setor de seguros disputa capital com outras alternativas de investimento \u00e0 disposi\u00e7\u00e3o de investidores de grande porte, o que faz com que em momentos de alta de juros, perca atratividade perante a renda fixa. O efeito \u00e9 maior se a infla\u00e7\u00e3o continua acelerada, porque \u00e9 ela quem dita a corre\u00e7\u00e3o do valor das indeniza\u00e7\u00f5es devidas aos clientes.<\/p>\n<\/p>\n
Esse aperto gera um efeito cascata: as linhas de retrocess\u00e3o (nome t\u00e9cnico para os contratos em que as resseguradoras passam uma ap\u00f3lice para outro agente) encarecem, e as resseguradoras e as seguradoras se veem obrigadas a aumentar os pre\u00e7os e reduzirem determinadas coberturas. “A \u00faltima vez que tivemos um ciclo de endurecimento do mercado foi nos anos 1980”, disse Rodrigues. Segundo ele, no Brasil, se tornaram comuns nas linhas para [clientes do] agroneg\u00f3cio limites de perda, que significam que as resseguradoras s\u00f3 cobrem perdas at\u00e9 um determinado porcentual da carteira das seguradoras.<\/p>\n<\/p>\n
Recinos, da Fitch, antev\u00ea uma melhoria a partir de 2025. “O retorno das resseguradoras sobre o capital investido voltou a 10%, o que consideramos um bom resultado. Acreditamos que isso vai levar os investidores institucionais a voltarem pela ind\u00fastria de resseguros, e deve levar o mercado a baixar pre\u00e7o”, disse.<\/p>\n<\/p>\n
Segundo Rodrigues, da Aon, a piora de condi\u00e7\u00f5es come\u00e7a a amenizar, e 2024 deve ser um ano de estabilidade. “Se n\u00e3o tivermos nenhuma grande cat\u00e1strofe natural no pr\u00f3ximo ano, talvez para 2025 se reverta o ciclo”, afirmou o executivo.<\/p>\n